Диверсифікація криптовалют — чому вона працює інакше, ніж на традиційних ринках
Криптоактиви корелює більше, ніж акції чи облігації. Традиційні правила диверсифікації застосовуються не так само. Ось як думати про розподіл ризику у копі-трейдингу.
Проблема кореляції
У традиційному інвестуванні диверсифікація означає розподіл коштів між активами, які рухаються незалежно. Акції зростають, коли облігації падають. Ринки США рухаються інакше, ніж ринки, що розвиваються. Ідея в тому, що коли одна частина вашого портфеля падає, інша частина пом'якшує удар.
Крипто так не працює. Більшість Альткоїни тісно корелюють із біткоїном. Коли BTC падає на 20%, більшість альткоїнів падають на 20–40%. Володіння десятьма різними альткоїнами не дає такої ж переваги диверсифікації, як володіння десятьма різними акціями з різних секторів.
Де справжня диверсифікація існує у криптовалюті
Справжня диверсифікація у криптовалюті походить з різних вимірів. По-перше, Диверсифікація стратегії: комбінування Спот і ф'ючерси Стратегії дозволяють вашому портфелю отримувати прибуток як на зростаючих, так і на падаючих ринках. Спотова позиція та коротка ф'ючерсна позиція на один і той же актив природно хеджують одна одну.
По-друге, Диверсифікація часових рамок: слідкувати за трейдерами, які працюють на різних таймфреймах — від короткострокових скальперів до свінг-трейдерів і позиційних трейдерів — означає, що ваш портфель не залежить від єдиного ринкового ритму.
По-третє, Диверсифікація трейдерів: нижче Множинні майстер-трейдери Справді різні підходи забезпечують найсуттєвіше зниження ризиків. Два трейдери, які використовують одну й ту ж стратегію, додають обсяг, але не диверсифікують. Два трейдери, які використовують різні стратегії, додають справжній захист.
Ілюзія диверсифікації
Володіння 50 різними альткоїнами здається диверсифікованим, але це не так. У ведмежому ринку майже всі вони знизяться разом. Єдині активи, які можуть мати цінність, — це Стейблкоїни і, певною мірою, Bitcoin, який зазвичай падає менше, ніж альткоїни у випадках.
Ось чому Наша інвестиційна філософія Наголошує на виборі стратегії замість вибору активів. Менше важливо, які саме альткоїни ви тримаєте, а більше — як поводиться ваш загальний портфель Різні ринкові умови.
Диверсифікація за межі криптовалюти
Найефективніша диверсифікація для будь-якого інвестора включає активи поза межами криптовалют. Нерухомість, акції, облігації та готівка поводяться інакше, ніж крипторинки. Ваша алокація на копі-трейдинг має бути частиною вашого загального інвестиційного портфеля, а не всім.
Скільки інвестувати у криптокопедіринг залежить від вашої фінансової ситуації, толерантності до ризику та термінів інвестування. Але принцип очевидний: жоден окремий клас активів, яким би перспективним він не був, не повинен представляти все ваше багатство.